20.500.12556/RUL-132471 Finančni instrumenti osnovani na razpršenosti delo diplomskega seminarja Volatility-based derivates V delu diplomskega seminarja smo predstavili indeks volatilnosti VIX in finančne inštrumente, katerih izplačila so odvisna od vrednosti indeksa VIX; terminske pogodbe na vrednost indeksa VIX in opcije na vrednost indeksa VIX. Vrednost indeksa VIX prikazuje 30-dnevno pričakovano volatilnost indeksa S&P 500 in se izračuna s pomočjo nakupih in prodajnih opcij na vrednost indeksa S&P 500, ki se ne splačajo. Indeks S&P 500 je kapitalsko utežen delniški indeks 500 največjih ameriških podjetij, ki najbolj reprezentativno predstavljajo ameriški delniški trg. Prikazali smo, da je vlaganje v indeks S&P 500 dobra dolgoročna investicija. Negativna korelacija med spremembami vrednosti indeksov S&P 500 in VIX za vlagatelja predstavlja možnost, da ob padcu vrednosti indeksa S&P 500 z investicijo v indeks VIX zaščiti donosnost svojega portfelja. In this bachelor’s thesis, we have presented the VIX volatility index and financial instruments whose payoffs depend on the value of the VIX index; these are VIX futures and VIX options. The values of the VIX index represent the 30-day expected volatility of the S&P 500 index and are calculated using out-of-the-money call and put options on the S&P 500 index. The S&P 500 index is a capitalization-weighted stock index of the 500 largest American companies that best represents the American stock market. We showed that investing in the S&P 500 index is a good long-term investment. A negative correlation between changes in the S&P 500 and the VIX index allows investors to hedge against fluctuations in their portfolio in the event of a decline in the value of the S&P 500 by investing in the VIX. volatilnost ščitenje portfelja indeks S&P 500 indeks VIX indeksna terminska pogodba indeksna opcija volatility portfolio hedging S&P 500 index VIX index index futures index options true false false Slovenski jezik Angleški jezik Delo diplomskega seminarja/zaključno seminarsko delo/naloga 2021-10-27 08:15:02 2021-10-27 08:15:07 2024-05-29 12:40:13 0000-00-00 00:00:00 2021 0 0 0000-00-00 NiDoloceno NiDoloceno NiDoloceno 0000-00-00 0000-00-00 0000-00-00 519.8 121666 82847491 4210.pdf 4210.pdf 1 BEE3292BD50A9A5B79046F0728012066 d337d9744902301a1bea5b45204293dc71236a9585e2a7d7594f9879b9f4b562 3346ea59-36ed-11ec-abdb-00155dcfd717 https://repozitorij.uni-lj.si/Dokument.php?lang=slv&id=150113 Fakulteta za matematiko in fiziko 0 0 0