Indeks VIX in njegovi izvedeni finančni instrumentiNapret-Kaučič, Tinka (Avtor) Košir, Tomaž (Mentor) VIX indeksvolatilnostizvedeni finančni instrumentiZaključno delo obravnava indeks VIX in nanj vezane izvedene finančne instrumente. VIX je izračunan iz cen opcij na indeks S&P 500 in predstavlja tržno pričakovano, letno izraženo volatilnost ameriškega delniškega trga v naslednjih 30 dneh. V delu so predstavljeni osnovni pojmi volatilnosti in vrednotenja opcij ter matematična izpeljava indeksa VIX v okviru modelno neodvisne implicirane variance in pogodb na varianco. Obravnavani so tudi VIX terminske pogodbe, opcije, borzno trgovani produkti, pogodbe na varianco in pogodbe na volatilnost ter njihova uporaba pri varovanju, špekulaciji in diverzifikaciji portfelja. Empirični del analizira zgodovinsko gibanje indeksa VIX in njegovo povezavo z indeksom S&P 500. Rezultati poudarjajo vlogo indeksa VIX kot kazalnika pričakovane tržne volatilnosti in povečane negotovosti v obdobjih finančnega stresa.20262026-09-13 08:15:13Diplomsko delo/naloga187741VisID: 163707sl